由于投资者为未来美联储加息的前景做好准备，美国国债收益率周三上涨，油价上涨，股市下跌。
10年期国债收益率升至5.13%，为2007年以来的最高水平，对消费者信贷利率尤其是抵押贷款构成沉重压力。事实上，据《每日抵押新闻》报道，30年期固定抵押贷款平均利率升至7.26%。这是自 2025 年 1 月 13 日和唐纳德·特朗普总统第二任期以来的最高点。
根据道琼斯数据，10年期国债收益率的涨幅是自2025年4月9日以来的最大单日涨幅，即特朗普关税打击全球市场一周后。
5年期和30年期国债收益率也达到2008年全球金融危机之前未见的水平。
由于收益率上升和油价上涨，股市下跌。纳斯达克综合指数收盘下跌 1.13%，标准普尔 500 指数下跌 0.75%。道指下跌 352 点。
国际布伦特原油上涨 3.8%，收于每桶 103.08 美元，而美国原油上涨 1.8%，收于每桶 92.16 美元。油价已连续五天下跌。
油价上涨通常会导致债券收益率上升，因为能源成本上升可能导致更广泛的通胀。
收获将会增加
周三债券收益率上升的主要推动因素之一是公布的新经济数据显示通胀上升。
当国债被出售时，收益率急剧上升。
标准普尔全球公司在最新的采购经理人指数解读中表示：“9月份美国商业活动增长连续第四个月加速，达到五年来最快增速。”
标准普尔全球市场情报高级商业经济学家克里斯·威廉姆森表示：“与此同时，9月份企业投入支出以四年来最快的速度增长，由于油价上涨，当月燃料和运输成本上涨，这将增加未来几个月销售价格和通胀的上行压力。”
投资者认为该数据可能会增加美联储在今年年底和明年多次加息的可能性。截至周三下午，市场对美联储10月加息的可能性高达70%。
一位美联储政策制定者暗示，他可能会在 10 月 27 日至 28 日的会议上投票支持再次加息。
美联储理事迈克尔·巴尔在芝加哥举行的住房会议上表示：“达到通胀目标的风险有所增加，而劳动力市场的风险却有所下降。”
他表示：“根据我的基线，可能需要进一步的政策调整，以确保通胀达到目标。”
石油价格正在上涨
原油交易中心周三重点关注伊朗战争的最新进展。
一天前，特朗普表示美国官员正在联合国大会上与伊朗代表进行会谈后，油价大幅下跌。但周三的一份新报告称，一艘货船在霍尔木兹海峡被“不明弹丸”击中，这一希望破灭了谈判将产生切实成果的希望。
伊朗西南海岸附近的全球能源重要中转站已被军事封锁七个月。
特朗普周二表示，他将支持禁止美国柴油出口，这进一步扰乱了能源市场。
特朗普在联合国对记者说：“我们不要发送柴油，我已经在我的人民中呼吁了。我正在谈论它。”
特朗普的言论导致欧洲柴油期货周三早盘上涨 7%。
但专家和能源行业团体警告说，禁止柴油出口将进一步提高美国人的汽油价格。
美国石油协会在一份声明中表示，“将美国柴油撤出市场可能会导致炼油厂活动减少，对全球经济造成损害，甚至导致美国价格上涨。”
特朗普能源部长克里斯赖特也表示，该禁令无助于降低价格。
据路透社报道，他周三在纽约举行的一次活动中表示，“禁止柴油出口的生硬手段肯定不会奏效。”
赖特周三晚些时候在《纽约时报》的一次活动中补充道，“没有人愿意呼吁全面禁止或零柴油出口。”
“这个问题没有被讨论，”他说。
股市下跌
对通胀敏感的股票，如旅游公司和大型科技公司，受到周三波动的打击最严重。
标准普尔板块最大的输家是公用事业公司，其中包括许多推动人工智能数据中心繁荣的公司。更高的利率可能会导致人工智能基础设施建设成本增加数十亿美元。
非必需消费品和房地产板块也显着下跌。
